故事發(fā)生在元朝末年，失傳已久的屠龍刀和倚天劍重現(xiàn)江湖，傳聞中，若是能同時(shí)擁有這兩把寶物，便能破解驚天秘密。一時(shí)間，武林之中牛鬼蛇神們紛紛摩拳擦掌，蠢蠢欲動(dòng)。張翠山是張三豐（張瑛 飾）的五弟子，為了調(diào)查師兄遭人暗算的真相下山，在此途中結(jié)識(shí)了名為殷素素的女子，之后他們受金毛獅王謝遜（羅烈 飾）脅迫，來(lái)到孤島之上，在這里結(jié)婚生子，取名張無(wú)忌（爾冬升 飾）?！　∫换窝凼赀^去，當(dāng)張翠山一行人再度回到武林之中時(shí)，才發(fā)現(xiàn)這里早已經(jīng)變換了模樣，張翠山和殷素素為了守住屠龍刀的下落而死在了眾人的圍攻之下，年幼的張無(wú)忌亦身受重傷。